Мақсат және мәселені шешу: Кез келген стартаптың ұсынысы бірегей тұтынушы мәселесін шешу немесе тұтынушылардың нақты қажеттіліктерін қанағаттандыру үшін сараланған болуы керек. Патенттелген идеялар немесе өнімдер инвесторлар үшін жоғары өсу әлеуетін көрсетеді. 

Нарық ландшафты: Нарық көлемі, қол жетімді нарық үлесі, өнімді қабылдау қарқыны, нарықтың тарихи және болжамды өсу қарқыны, нарықтың макроэкономикалық драйверлері мақсатқа бағытталған жоспарларыңыз.

Өлшемділік және тұрақтылық: Стартаптар тұрақты және тұрақты бизнес-жоспармен бірге жақын болашақта ауқымды кеңейту әлеуетін көрсетуі керек. Олар сондай-ақ кіруге кедергілерді, еліктеу шығындарын, өсу қарқынын және кеңейту жоспарларын қарастыруы керек.

Тұтынушылар мен жеткізушілер: Сатып алушылар мен жеткізушілерді анық анықтау. Тұтынушымен қарым-қатынасты, өніміңізге жабысқақтығын, жеткізуші шарттарын, сондай-ақ бар жеткізушілерді қарастырыңыз.

Бәсекелестік талдау: Ұқсас нәрселермен жұмыс істейтін бәсекелестік пен нарықтағы басқа ойыншылардың шынайы бейнесін бөліп көрсету керек. Ешқашан алма мен алманы салыстыру мүмкін емес, бірақ саладағы ұқсас ойыншылардың қызметтерін немесе өнім ұсыныстарын бөлектеу маңызды. Нарықтағы ойыншылардың санын, нарық үлесін, жақын болашақта алынатын үлесті, ұқсастықтарды, сондай-ақ әртүрлі бәсекелес ұсыныстар арасындағы айырмашылықтарды көрсету үшін өнімнің картасын қарастырыңыз.

Сату және маркетинг: Өніміңіз немесе қызметіңіз қаншалықты жақсы болса да, егер ол түпкілікті пайдалануды таппаса, ол жақсы емес. Сатылым болжамы, мақсатты аудитория, өнім қоспасы, конверсия және сақтау коэффициенті және т.б.  

Қаржылық бағалау: Жылдар бойынша ақша түсімдерін, қажетті инвестицияларды, негізгі кезеңдерді, залалсыздық нүктелерін және өсу қарқынын көрсететін егжей-тегжейлі қаржылық бизнес үлгісі. Осы кезеңде қолданылатын жорамалдар негізді және анық айтылған болуы керек. Бағалау үлгісін осы жерден қараңыз (үлгілер бөлімінде көзге алынады)

Exit Avenues: Болашақ әлеуетті эквайерлерді немесе альянс серіктестерін көрсететін стартап инвестор үшін шешім қабылдаудың құнды параметріне айналады. Бастапқы орналастырулар, сатып алулар, қаржыландырудың кейінгі раундтары шығу нұсқаларының мысалдары болып табылады.

Менеджмент және команда: Құрылтайшылардың, сондай-ақ басқару тобының компанияны алға жылжытуға деген құштарлығы, тәжірибесі мен дағдылары жоғарыда аталған барлық факторларға қосымша бірдей маңызды.

Инвесторлар стартаптардан инвестициядан түскен кірісті шығудың әртүрлі тәсілдері арқылы жүзеге асырады. Ең дұрысы, VC фирмасы мен кәсіпкер инвестициялық келіссөздердің басында әртүрлі шығу нұсқаларын талқылауы керек. Басқару және ұйымдастырушылық процестері тамаша жұмыс істейтін, жоғары қарқынмен жұмыс істейтін стартаптың шығуға басқа стартаптарға қарағанда ертерек дайын болуы ықтимал. Венчурлық капитал және жеке капитал қорлары қордың қызмет ету мерзімі аяқталғанға дейін барлық инвестицияларынан шығуы керек. Жалпы шығу әдістері:

i) Қосылу және қосылу: Инвестор портфельдік компанияны нарықтағы басқа компанияға сату туралы шешім қабылдауы мүмкін. Мысалы, оңтүстік африкалық интернет және медиа гиганты Naspers компаниясының RedBus компаниясын 140 миллион долларға сатып алуы және оны Үндістандағы Ibibo тобымен біріктіруі оның инвесторлары - Seedfund, Inventus Capital Partners және Helion Venture Partners үшін шығу нұсқасын ұсынды.

ii) IPO: Алғашқы жария орналастыру - бұл жеке компания акцияларының көпшілікке алғаш рет ұсынылуы. Кеңейтуге капитал іздейтін жеке компаниялар шығарған. Бұл инвесторлар стартап-ұйымнан шығудың ең жақсы көретін әдістерінің бірі.

iii) Акцияларды сату: Инвесторлар өз капиталын/акцияларын басқа венчурлық капиталға немесе жеке капитал фирмаларына сата алады.

iv) Стрессті сату: Бастапқы компания үшін қаржылық күйзеліс кезінде инвесторлар бизнесті басқа компанияға немесе қаржы институтына сату туралы шешім қабылдауы мүмкін.

v) Кері сатып алулар: Стартаптың құрылтайшылары, егер сатып алуды жүзеге асыру үшін өтімді активтері болса және өз компанияларын бақылауды қалпына келтіргісі келсе, қордан/инвесторлардан өз акцияларын сатып ала алады.

Мерзімді парақ – мәміленің бастапқы кезеңдеріндегі венчурлық капитал фирмасының ұсыныстарының «Міндетті емес» тізімі. Ол инвестициялық фирма/инвестор мен стартап арасындағы мәміленің негізгі сәттерін қорытындылайды. Үндістандағы венчурлық капитал операциясының мерзімді парағы әдетте төрт құрылымдық ережеден тұрады: бағалау, инвестициялық құрылым, басқару құрылымы және соңында жарғылық капиталға өзгерістер.

i) Бағалау: Бастапқы бағалау – кәсіби бағалаушы бағалаған компанияның жалпы құны. Бастапқы компанияны бағалаудың әртүрлі әдістері бар, мысалы: «Шығыннан қайталанатын» тәсілі, «Нарықтағы бірнеше тәсіл», «Дисконтталған ақша ағыны» (DCF) талдауы және кезең бойынша бағалау тәсілі. Инвесторлар инвестициялау кезеңіне және стартаптың нарықтық жетілуіне байланысты тиісті тәсілді таңдайды.

ii) Инвестициялық құрылым: Ол капитал, қарыз немесе екеуінің комбинациясы арқылы болсын, стартаптағы венчурлық капиталды инвестициялау режимін анықтайды.

iii) Басқару құрылымы: Термин парағында директорлар кеңесінің тізімін және тағайындалған тағайындау және босату рәсімдерін қамтитын компанияның басқару құрылымы көрсетіледі.

iv) Жарғылық капиталдағы өзгерістер: Стартаптардағы барлық инвесторлардың өздерінің инвестициялау мерзімдері бар және сәйкесінше олар қаржыландырудың келесі раундтары арқылы шығу нұсқаларын талдау кезінде икемділікке ұмтылады. Термин парағы негізінен компанияның жарғылық капиталындағы кейінгі өзгерістерге қатысты мүдделі тұлғалардың құқықтары мен міндеттерін қарастырады.